3 nov 2025 17:42

SH Pension sänker återbäringsräntan efter svag fastighetsutveckling

I fredags meddelade Folksam att de nu höjer återbäringsräntan. SH Pension meddelar idag att man gör motsatsen och sänker den traditionella försäkringens återbäringsränta från 6 till 5 procent, med start den 1 november.

Bakgrunden till sänkningen är den negativa värdeutvecklingen inom SH Pensions direktägda fastigheter. Fastigheterna har dragit ned totalavkastningen hittills i år, som uppgår till -1,1 procent för perioden januari till och med september.

För att möta detta och samtidigt stärka avkastningsmöjligheterna på längre sikt har SH Pension under 2024 beslutat om en ny investeringsstrategi. Den innebär att andelen direktägda fastigheter ska minskas till förmån för alternativa investeringar inom private equity, private debt och infrastruktur.

"Det här breddar portföljen och skapar bättre förutsättningar för en stabil och långsiktigt hållbar avkastning", säger Annelie Helsing, vd för SH Pension i ett pressmeddelande.

Trots sänkningen visar återbäringsräntan hittills i år ett genomsnitt på 6,0 procent. Femårsgenomsnittet ligger på 6,4 procent, medan helårsavkastningen för 2024 summerades till 9,1 procent.

Aktieportföljen har under året utvecklats positivt och varit den främsta bidragsgivaren till avkastningen. Det fjärde kvartalet har enligt bolaget inletts i samma positiva riktning.

"Vi ser fram emot att den nya strategin ska ge våra kunder ännu bättre avkastning över tid", säger Kenneth Norling, chef för kapitalförvaltning i samma pressmeddelande.